內(nèi)外資機(jī)構(gòu)“審美”趨同 新能源中概股成香餑餑

北京時(shí)間8月16日凌晨，與美股投資者持倉相關(guān)的13F文件披露完畢，各大資管巨頭的二季度調(diào)倉動(dòng)向逐漸清晰。面對(duì)熱門中概股阿里巴巴，內(nèi)資“頂流”機(jī)構(gòu)與外資巨頭出現(xiàn)分歧；同時(shí)，新能源中概股成為內(nèi)外資機(jī)構(gòu)的一致加倉方向。外資機(jī)構(gòu)人士表示，中國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇動(dòng)能強(qiáng)勁，看好中國(guó)股票資產(chǎn)前景。

　　阿里“加減法”

　　8月16日凌晨，高瓴旗下專注于二級(jí)市場(chǎng)投資的基金管理機(jī)構(gòu)HHLR Advisors公布了最新美股持倉數(shù)據(jù)。二季度，HHLR Advisors“回補(bǔ)”一度被清倉的阿里巴巴倉位，重新買入阿里巴巴189萬股，期末持倉市值達(dá)2.15億美元，位列其美股持倉的第八大重倉股。

　　值得注意的是，阿里巴巴同時(shí)得到國(guó)內(nèi)知名私募景林資產(chǎn)的青睞。13F持倉文件顯示，二季度，景林資產(chǎn)增持阿里巴巴94萬股，持股數(shù)量環(huán)比增305%，期末持倉市值達(dá)1.41億美元。此外，景林資產(chǎn)同期加倉拼多多24萬股。

　　二季度，阿里巴巴股價(jià)呈現(xiàn)調(diào)整態(tài)勢(shì)。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，HHLR Advisors與景林資產(chǎn)在二季度買入阿里巴巴，或是在低位“抄底”。

　　不過，面對(duì)二季度出現(xiàn)調(diào)整的阿里巴巴，海外對(duì)沖基金巨頭橋水則選擇賣出。13F持倉文件顯示，二季度，阿里巴巴遭橋水清倉，被賣出748萬股。同期，京東也被橋水賣出214萬股。

　　無獨(dú)有偶，被稱為“成長(zhǎng)股捕手”的英國(guó)資管巨頭柏基投資在二季度“清倉減持”175萬股阿里巴巴，同期還賣出6.83萬股京東。

　　重點(diǎn)加倉新能源板塊

　　盡管內(nèi)資與外資機(jī)構(gòu)對(duì)阿里巴巴的操作不盡相同，但對(duì)于新能源中概股的看法趨向一致。HHLR Advisors加倉多晶硅龍頭大全新能源，將其買成十大重倉股，同時(shí)新買入光伏龍頭晶科能源控股。

　　另一方面，造車新勢(shì)力蔚來成為柏基投資二季度加倉市值最大的美股標(biāo)的，這家曾在特斯拉上賺得200億美元的長(zhǎng)線投資機(jī)構(gòu)，大舉加倉798萬股蔚來，持股比例環(huán)比增長(zhǎng)8%，期末持倉市值達(dá)21億美元。蔚來躋身柏基投資美股持倉的第八大重倉股。

　　二季度，蔚來也成為橋水加倉較多的中概股之一。橋水對(duì)蔚來的持股數(shù)量環(huán)比增3%，期末持倉市值達(dá)1.2億美元。此外，美國(guó)公募巨頭先鋒領(lǐng)航二季度增持120萬股蔚來，環(huán)比增持幅度達(dá)2%，期末持倉市值達(dá)10.92億美元。

　　除新能源中概股以外，A股上市的新能源標(biāo)的也備受外資機(jī)構(gòu)矚目。8月16日，晨星網(wǎng)最新數(shù)據(jù)顯示，知名海外中國(guó)股票基金“摩根基金-中國(guó)A股機(jī)遇A”于7月對(duì)其前十大重倉股中的7只進(jìn)行增持，重點(diǎn)加倉新能源板塊。

　　其中，該基金對(duì)頭號(hào)重倉股寧德時(shí)代的環(huán)比增持幅度達(dá)6.30%，同時(shí)加倉隆基綠能、國(guó)電南瑞、長(zhǎng)江電力，增持幅度分別為1.76%、4.17%、14.37%。不過，該基金7月減持了光伏龍頭通威股份，減持幅度達(dá)8.88%。

　　外資看好中國(guó)股票資產(chǎn)前景

　　外資人士表示，中國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇動(dòng)能強(qiáng)勁，預(yù)期下半年中國(guó)股票仍將進(jìn)一步反彈。“亞洲新興經(jīng)濟(jì)體是少數(shù)幾個(gè)經(jīng)濟(jì)亮點(diǎn)之一，中國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇力道強(qiáng)勁，對(duì)中國(guó)股票維持增持評(píng)級(jí)。”瑞士百達(dá)資產(chǎn)管理首席策略師盧伯樂（Luca Paolini）在8月投資展望中表示，流動(dòng)性數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)的信貸流動(dòng)趨勢(shì)向好，疊加基礎(chǔ)設(shè)施投資增加，中國(guó)股票資產(chǎn)前景或進(jìn)一步改善。

　　景順亞太區(qū)（日本除外）全球市場(chǎng)策略師趙耀庭近期表示，預(yù)期下半年中國(guó)經(jīng)濟(jì)將穩(wěn)健復(fù)蘇，股市反彈勢(shì)頭有望延續(xù)。即便出現(xiàn)波動(dòng)，投資者也應(yīng)考慮逢低買入，可重點(diǎn)關(guān)注綠色能源、電動(dòng)車、高科技制造業(yè)、5G及半導(dǎo)體等板塊。