碳金融潛能加速釋放 銀行業如何“碳”路未來？

在“雙碳”目標下，低碳經濟正在我國加速發展。作為資金供給方的商業銀行，也不斷由傳統金融向碳金融轉型。近年來，與“碳”掛鉤的金融產品和服務不斷涌現，相關企業也開始感受到碳金融帶來的支持。

　　“碳金融的實質在于通過市場化、金融化手段實現碳減排目標。”在無錫數字經濟研究院執行院長吳琦看來，碳金融作為綠色金融的重要組成部分，其快速發展將極大地帶動綠色金融發展。

　　《金融時報》記者注意到，今年上半年，各家商業銀行積極布局碳金融市場，在信貸資源不斷向碳減排重點領域傾斜的同時，多個“首單”碳中和主題債券、理財以及公募基金等碳金融產品紛紛落地，進一步展現了各家銀行參與碳金融市場的熱情。

　　信貸發力　精準支持碳減排重點領域

　　14個標準足球場大小的光伏電板，每年可以減少多少碳排放？

　　近日，ABB集團全球最大制造基地——ABB廈門工業中心“碳中和”園區示范基地項目落成，廠區屋頂安裝的10萬平方米光伏電板即將投產使用。

　　“項目投入使用后，園區自用電量有一半可以靠光伏提供，預計每年能減少碳排放1.34萬噸，節省用電成本近200萬元。”ABB廈門工業中心相關負責人說，去年以來，興業銀行廈門分行已為ABB廈門工業中心分布式光伏發電項目建設提供了超3500萬元的融資支持。

　　《金融時報》記者注意到，今年上半年，各類銀行均加大了綠色信貸的投放力度，資金精準支持了碳減排等相關領域的重點企業。

　　“減排固碳是農發行的使命所在。”中國農業發展銀行董事長錢文揮此前表示，截至今年一季度末，農發行的綠色貸款余額超過兩萬億元，較年初增長了17.68%；支持綠色項目共計節約標準煤1400余萬噸，減排二氧化碳當量2700余萬噸。

　　“工商銀行通過創新業務模式，支持了水光互補、牧光互補、光伏治沙、風光儲一體化等新能源項目，大力推進碳排放權、排污權、林權、水權等權益抵質押貸款。”工行相關負責人表示，上半年，工商銀行綠色貸款余額率先突破5萬億元，總量、增量均創歷史新高。

　　在大型銀行的帶動下，今年以來，股份制銀行和中小銀行也走上了綠色金融發展的“快車道”。

　　作為中國首家赤道銀行，興業銀行將能源金融作為重點布局的新賽道之一，以金融活水精準滴灌光伏、水電等清潔能源產業發展。截至6月末，興業銀行在清潔能源產業綠色貸款余額達1559億元。

　　江蘇銀行將新能源領域作為綠色信貸重點投資方向，每年都有超百億元的新增貸款投向風電、光伏、儲能、氫能等細分行業，清潔能源貸款年均增速超過80%。

　　投融并舉　創新綠色金融產品

　　在綠色低碳領域，相關企業普遍面臨抵質押品不足、融資成本高等現實難題。除了信貸支持以外，商業銀行還需不斷創新綠色金融產品和服務。

　　“作為一種募集資金專門用于符合規定條件的綠色項目的債券工具，綠色債券可以將社會資金直接引入企業。”吳琦表示。

　　《金融時報》記者注意到，今年以來，各家銀行持續加大綠色債券承銷投資力度，以直接融資助力實體經濟綠色發展，多個全國“首單”碳中和等相關主題債券相繼落地。

　　今年3月，農業銀行牽頭主承銷全國首單服務碳中和、碳資產、鄉村振興和革命老區四大主題的資產擔保債券——吉林電力股份有限公司2023年度第一期碳排放權資產擔保債務融資工具，注冊規模10億元，首期發行規模0.62億元。

　　“碳排放權資產擔保債務融資工具是以碳排放權為擔保物的債券品種，填補了綠色金融債券市場空白。”在中信證券首席經濟學家明明看來，在銀行服務實體經濟綠色發展的過程中，勢必會有更多的創新業務出現。

　　“在綠色債券、碳中和債等方面的創新，交通銀行也做了一些探索。”在第十四屆陸家嘴論壇上，交通銀行董事長任德奇介紹稱，“交行助力小微企業盤活碳資產，滿足其資金需求，在長三角地區同業中，率先為碳科技公司提供碳排放權質押融資。”

　　與此同時，上半年，銀行理財子公司也聚焦綠色低碳領域展開了理財產品創新。

　　7月12日，興銀理財推出首只掛鉤興業綠債指數理財產品——興銀理財豐利悅動青云7天最短持有期日開1號固收類理財產品。該產品跟蹤“中債-興業綠色債券指數”，精選優質綠色主體，挖掘綠色債券投資價值。

　　“接下來，商業銀行還可以繼續開發創新型碳金融衍生品，推進低碳指數開發創新和投資應用，為碳金融市場提供新型的投融資工具以及風險管理工具。”吳琦表示。

　　搶抓機遇　推動碳金融業務成熟完善

　　“商業銀行必須圍繞保障能源安全與推動綠色低碳轉型兩大任務，推動‘雙碳’工作不斷邁上新臺階。”興業銀行副行長張旻表示，興業銀行積極布局能源金融新賽道，以“能源金融”賦能綠色發展，助力能源綠色低碳轉型。

　　2021年，北京銀行發布了“綠融+”綠色金融服務品牌，打造涵蓋綠色貸款、綠色債券、綠色供應鏈、綠色金融生態圈在內的點、線、面相結合的立體化服務體系。

　　“未來，北京銀行將進一步圍繞清潔能源、清潔生產、節能環保、生態環境、綠色交通、低碳轉型等領域，高效精準滿足客戶低碳融資需求。”北京銀行黨委書記、董事長霍學文近日表示。

　　當前，發力碳金融雖已成為銀行業發展共識，但在業內專家看來，各家銀行在碳金融領域仍處于“試水”階段，尚未形成成熟的運營模式。

　　“商業銀行對于碳金融業務缺乏差異化授信和考核機制，經營機構開展碳金融業務的積極性受到較大制約。”吳琦表示，“同時，碳金融業務涉及環境、法律和管理等多個領域，需要熟悉碳交易規則和碳市場業務又精通金融知識的復合型人才，但目前商業銀行普遍缺乏碳金融專業團隊和人才儲備。”

　　在吳琦看來，促進碳金融業務的健康持續發展，商業銀行需要從明確發展戰略、加強外部合作兩個方面入手。

　　“一方面，銀行要明確碳金融發展戰略，加強碳減排和碳交易相關政策研究，適時成立碳金融事業部門，牽頭制定碳金融中長期發展戰略，統一規劃碳金融產品和服務的開發及推廣；另一方面，各家銀行也要持續加強碳金融外部合作，包括政府機構、科研機構、非銀機構等多方主體。”吳琦建議。（記者 張冰潔）